24년 10월~12월 주식 포트폴리오 (CJ대한통운/현대건설/대상/제이알글로벌리츠)

 

(2025년 1월 10일 기준)

24년 11월~12월 포트폴리오입니다.

매수 종목은 CJ대한통운/현대건설/대상/제이알글로벌리츠입니다. 

12월 계엄으로 인하여 뜻하지 않게 추가 매수를 하였고 계좌의 경우 기준일은 1/10 입니다. 

1개월 단위로 매수/매도 사유 추가하여 정리 할 예정입니다. 

 

주식 매수 이유 :

일본 금리 인상 가능성 희박, 미국 경기가 강세라서 예금으로 관망하다가 저점에 온 종목 선별 후 매수 시작(10월)

금리가 고점으로 25년 금리 인하 횟수가 2~4회 예상.

 

1. 대상 :

1) 차트는 역배열이나, 10월 당시 코스피 대부분의 종목이 하락추세에서 못벗어나 매수를 안해야할 사유는 아니었음.

2) 24년 1차 K-food 유행 이후 2차 유행 예상 (오징어게임2)  했으나 영향 없음. 오히려 고환율로 인한 하락과 코스피 외국인 수급 이탈로 인한 손해가 발생 (현재는 배당 수익 = 손해율이 동일한 상태)

3) 장기 보유시 배당에 대한 매력(+금리 인하시 수혜 가능)     

 

2. CJ대한통운 :

1) 25년 주7 배송 시작. 쿠팡외에 주7일 배송이 없기 때문에 점진적으로 시장 점유율이 증가할거라 생각함

2) 12월 말 G마켓-알리익스프레스 합작으로 인한 급등하였으나, 수급이 없어 유지를 못함.  목표주가까지 상승을 못한다면, 1분기 실적이 확실해질때까지 보유 예정.

경쟁업체가 7일 배송이 어렵기 때문에 악재는 없는 상태. 악재가 있다면 택배 노조의 파업 예상하나 정치, 여론 생각하면 발생가능성은 낮다고 예상함.

 

3. 현대건설 :

 1) MSCI 편출로 인해 하락이 마무리 된줄 알았으나, 계엄으로 인한 추가하락 발생하여 추매.

 2) 건설업 전체는 PBR 상 최저점임.

 3) 영업이익 감소에 대한 리스크는 반영되었다고 판단함.

 4) 경기 회복보다는 주택 건설 경기가 더 나빠질수 없는 상태 + 중동,우크라이나 종전 시 수혜 예상.

 5) 원자력 발전소 건설에 대한 고려는 없었으나 좋은 영향을 줄 수 있을듯하다.

 

4. 제이알글로벌리츠

 1) 미국 / 유럽 금리인하 및 환율 하락 시 수혜주. 

 2) 강달러 종료 및 미국 빠른 금리 인하시 다른 매수 종목에 대한 헷징 가능할것으로 생각하였으나, 사상 최고치 달러 인덱스 + 금리 정책이 안좋은 쪽으로 계속 변경되어 수익률이 나빠지고 있음. 현재는 배당 수익 = 손해율이 동일한 상태.

 

 

-----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------